همان طور که میدانید ایالات متحده آمریکا با داشتن بیشترین تولید ناخالص داخلی بزرگترین اقتصاد دنیا را دارد و در عین حال بدهکارترین کشور دنیاست. این در حالی است که صنایع آمریکا بیش از 590 میلیارد دلار بدهی دارند صنایعی که بیشترین بدهی را در آمریکا دارند:

• صنعت املاک با 168 میلیارد دلار
• صنعت مخابرات 62.7 میلیارد دلار

میزان اوراق قرضه آمریکا از سال 2021 تا به امروز بیش از 300 درصد رشد داشته است و اگر این موضوع ادامه یابد منجر به بحران مالی بسیار بزرگی در آمریکا خواهد شد که نتیجه آن فروپاشی مالی همانند سال 2008 است. این در حالی است که درسال جاری بیش از 120 شرکت در آمریکا ورشکست شده اند و اما چرا جلوگیری از رشد بدهی تا این اندازه اهمیت دارد؟ رشد بدهی ها منجر به چالش در اقتصاد آمریکا می شود زیرا سرمایه گذاران و بانک ها از دادن وام به شرکت ها خودداری می کنند که این امر منجر به ورشکستگی شرکت ها می شود و در نتیجه بیکاری رشد می کند، افزایش بیکاری منجر به کاهش هزینه مصرف کننده خواهد شد. ? از ابتدای سال 2022 تا جولای 2023 نرخ بهره آمریکا بیش از 20 برابر رشد داشته است و از عدد 0.25% به فراتر از 5 درصد رسیده است، در این مدت بدهی آمریکا از 31000 میلیارد دلار به 33000 میلیارد دلار رسیده است (در حال حاضر کسری بودجه آمریکا چیزی در حدود 1000 میلیارد دلار است). کسری بودجه موجب چاپ بیشتر اوراق قرضه می شود، چاپ بیشتر اوراق منجر به کاهش ارزش این اوراق می شود، چاپ اوراق یک فرآینده تورم زا است و در این صورت دولت مجدد نیاز به چاپ بیشتر اوراق قرضه دارد و مجددا افزایش تورم (کاهش ارزش دلار) (سیکل معیوب) خریدار اصلی اوراق قرضه بانک ها هستند، بانک با خرید اوراق قرضه با کاهش منابع مواجه شده و سرمایه ای برای وام دادن به شرکت ها ندارد، در نتیجه شرکت ها با کاهش نقدینگی مواجه شده و نمی توانند بدهی خود را بپردازند، این امر منجر به ورشکستگی شرکت ها و در نتیجه تعدیل نیروی گسترده می شود، بیکاری فزاینده موجب کاهش GDP خواهد شد، نتیجتا شاهد افول قدرت اقتصادی آمریکا خواهیم بود. ایالات متحده باید در ماه های آینده راه حلی برای کنترل بدهی خود پیدا کند تا شاهد یک بحران مالی شبیه آنچه که در سال 2008 رخ داد بلکه در ابعاد بسیار گسترده تر نباشیم. اما در حال حاضر کماکان انتظار داریم که شاهد کاهش ارزش شاخص دلار باشیم. ? منبع

?داده‌های موجودی مخازن نفت (API) امشب به وقت ایران منتشر می‌شود و محرک بعدی بازار برای نفت خام خواهد بود.
?اکنون دوره قدرت فصلی نفت را پشت سر گذاشته شده است، اما در دوره ای هستیم که شاهد کاهش تولید داوطلبانه از سوی عربستان سعودی و روسیه هستیم.
? به طور گسترده انتظار می رود که کسری در بازار نفت تا چند ماه آینده ادامه داشته باشد و در صورت ادامه کاهش داوطلبانه، احتمالاً بیشتر هم خواهد بود و تاکید دارند که این اعداد به آنچه اوپک پلاس انجام می دهد بستگی دارد.
?اما در عین حال مورگان استنلی رشد چندانی برای نفت خام متصور نیست و پیش بینی های خود را کاهش داده است با وجود سرمایه‌گذاری کم، عرضه غیراوپک پلاس به شدت رشد کرده است همچنین عرضه از ایران و ونزوئلا افزایش یافته است.

آپدیت جدید (1688569928)

?در سمت عرضه، مورگان استنلی می گوید که اگر WTI در 60 دلار کمتر شود تولید ایالات متحده به علت به صرفه نبودن می‌تواند به شدت کاهش یابد، (در این محدوده آنها حدود 30 % از تولید را غیراقتصادی می‌دانند)
?همه چیز برای محدوده مشخص 65-75 دلار برای WTI فیکس می شود و مطمئنا به کاهش تورم نیز کمک می کند.
?اگر اجماع اوپک پلاس شکست بخورد ، ریسک نزول بیشتر قیمت وجود دارد.
#OIL???

آپدیت جدید (1688572589)

✅وین (رویترز) - شاهزاده عبدالعزیز بن سلمان، وزیر انرژی عربستان سعودی گفت، همکاری نفتی روسیه و عربستان به عنوان بخشی از ائتلاف اوپک پلاس همچنان ادامه دار است . وی اضافه کرد که هر کاری لازم باشد برای تعادل بازار انجام خواهیم داد.
#OIL???

? تقویم اقتصادی هفته جاری
? حرکات احتمالی برخی نمادها در هفته جاری
? نگاهی به سناریو روسیه

?بهبود اقتصادی نابرابر چین پیش بینی های بازار نفت را مختل کرده و قیمت ها را پایین نگه داشته است.این غول آسیایی مقادیر بی سابقه ای از نفت خام ارزان روسیه را وارد می کند و برای استفاده در آینده ذخیره می کند.
?در پایان سال 2022، بازگشایی اقتصاد چین یکی از مهمترین عوامل پیش بینی قیمت نفت بود. برخی از کارشناسان، مانند دانیل یرگین، پیش‌بینی کردند که با بازگشایی کامل چین، قیمت نفت ممکن است به ۱۲۰ دلار در هر بشکه برسد.اما حالا با شروع سال 2023 و گذشتن از آن میبینیم که اوضاع اقتصادی چین آنطور که پیش بینی می شد رخ نداده است.
?با این حال چین نیز از قیمت پایین نفت خوشنود است و درحال ذخیره سازی کامل است اما سال 2024 و پس از آن می‌تواند شاهد تولید ناخالص داخلی بالاتر و جهش عمده در تقاضای نفت برای چین باشد که بر بازار نفت تاثیر زیادی خواهد گذاشت.

?امروز داده های شغلی بریتانیا منتشر خواهد شد و بیلی از بانک مرکزی انگلیس شهادت خواهد داد.در کنار این داده و اتفاق مهم شاید مهم ترین داده این هفته یعنی تورم (CPI) ایالت متحده که در تصمیم فدرال رزرو تاثیر گذار خواهد بود منتشر خواهد شد.
?بازارها انتظار ارقام متفاوتی را در ماه می دارند. پیش بینی می شود نرخ بیکاری از 3.9 درصد به 4.0 درصد افزایش یابد و پیش بینی می شود تغییر اشتغال از 182000 به 150000 کاهش یابد. در عین حال، انتظار می‌رود رشد دستمزدها از جمله پاداش از 5.8 درصد به 6.1 درصد افزایش یابد و انتظار می‌رود مطالبات بیکاری کاهش یابد.
?نتظار می رود روند کاهش تورم در ماه مه ادامه یابد. انتظار می رود تورم اصلی از 4.9 درصد به 4.1 درصد کاهش یابد و پیش بینی می شود که نرخ اصلی از 5.5 درصد به 5.3 درصد کاهش یابد. ✍️اگر تورم ایالت متحده کاهش یابد احتمال اینکه در این جلسه افزایش نرخ بهره توسط فدرال انجام نشود زیاد شده و به صعود این جفت ارز کمک کند.